Komisi Sekuritas dan Bursa AS mengeluarkan serangkaian tuduhan penipuan terhadap Sam Bankman-Fried, yang ditangkap Senin malam di Bahama. Bankman-Fried (sering disebut sebagai SBF) adalah salah satu pendiri berusia 30 tahun dan mantan CEO FTX, platform pertukaran cryptocurrency bernilai miliaran dolar yang dulunya sangat populer yang pengajuan kebangkrutannya dan keruntuhan selanjutnya mengejutkan ekonomi crypto global dalam beberapa bulan terakhir. . Bankman-Fried dijadwalkan di pengadilan Bahama hari Selasa, di mana penegak hukum AS diperkirakan akan meminta ekstradisinya ke AS.
Menurut keluhan perdata resmi SEC yang dirilis Selasa, regulator AS menuntut Bankman-Fried karena menipu investor ekuitas FTX, serta pelanggannya yang mengandalkan FTX untuk membeli, menjual, dan memperdagangkan miliaran dolar cryptocurrency seperti Bitcoin, Ethereum, serta token asli bursa itu sendiri. Sebuah dakwaan terbuka yang diterbitkan Selasa menuduh Bankman-Fried melakukan penipuan kawat terhadap pelanggan dan pemberi pinjaman, konspirasi untuk melakukan penipuan kawat, komoditas, dan sekuritas, konspirasi untuk melakukan pencucian uang, serta konspirasi untuk menipu Amerika Serikat dan melanggar undang-undang keuangan kampanye.
Di pusat investigasi adalah Alameda Research LLC, dana lindung nilai crypto milik swasta yang didirikan bersama pada tahun 2017 oleh Bankman-Fried. SEC mengklaim Alameda menjadi celengan pribadi bagi para eksekutif perusahaan untuk membiayai gaya hidup mewah mereka di Bahama, tempat FTX bermarkas.
[Related: Your questions about FTX’s meltdown and crypto’s bad year, answered.]
Bankman-Fried berulang kali bersumpah selama bertahun-tahun bahwa FTX adalah salah satu pertukaran crypto paling stabil yang tersedia sebagian berkat prosedur mitigasi risiko yang seharusnya otomatis bersamaan dengan proses likuidasi otomatis. Ketika pelanggan berbondong-bondong ke FTX untuk investasi crypto, perbankan, dan pertukaran, perusahaan melonjak hingga perkiraan penilaian $32 miliar hanya dalam beberapa tahun. Sementara itu, SEC menuduh Bankman-Fried menyalurkan miliaran dana mereka ke Alameda untuk berbagai investasi ventura, donasi politik, dan pembelian real estat oleh hedge fund. Pada puncaknya, FTX mengumpulkan dukungan olahraga selebriti dari Tom Brady dan Shaq, dan memiliki namanya di arena Miami Heat, di antara penghargaan dan sponsor lainnya.
SEC mengklaim apa yang bisa dengan cepat menjadi salah satu kasus penipuan terbesar di negara itu terjadi sebagian besar karena Bankman-Fried dilaporkan memberikan Alameda jalur kredit yang dirahasiakan dan seolah-olah tidak terbatas. Selain itu, perusahaan dana lindung nilai memiliki pengecualian tersembunyi dari proses likuidasi otomatis yang diakui FTX, yang berarti investor seharusnya dapat percaya untuk dibayar kembali jika terjadi kebangkrutan atau pembubaran.
[Related: Georgia man pleads guilty to stealing over $3 billion in Bitcoin.]
Namun, pada awal November 2022, sebuah artikel diterbitkan melalui situs berita cryptocurrency, CoinDesk, meragukan jaringan lemah berbagai transaksi keuangan Bankman-Fried antara FTX, Alameda, dan lebih dari 130 entitas perusahaan afiliasi lainnya. Krisis likuiditas berikutnya yang disebabkan oleh konsumen dan investor yang ingin menarik dana mereka—skenario Bankman-Fried berulang kali meyakinkan investor, regulator, dan FTX publik dapat menangani—mengungkapkan kekosongan kerajaan crypto, membuat harga jatuh dan menghapus tabungan dan investasi yang tak terhitung jumlahnya. . Baik FTX dan Alameda mengajukan kebangkrutan kurang dari seminggu kemudian. Tidak jelas apakah mereka yang terkena dampak kejatuhan akan dapat sepenuhnya memulihkan dana yang hilang, atau kapan. Sumber memperkirakan bahwa miliaran dolar masih terhutang kepada pelanggan dan investor.
Bulan lalu, Bankman-Fried dengan jujur mengakui sejumlah potensi kriminal dan aktivitas buruk saat mendiskusikan kesulitannya dengan Suara reporter, Kelsey Piper, termasuk secara diam-diam memindahkan jutaan dolar antara FTX dan Alameda, serta pada dasarnya mengakui menggembar-gemborkan investasi etis dan filantropi sebelumnya adalah upaya branding sederhana untuk menarik lebih banyak investor.